Project leader: Prof. Ing. Miloslav Vošvrda, CSc.

Department: E

Supported by (ID): GA ČR 402/09/0965

Duration: 2009-2013

Details: here

Publications at UTIA: list

Abstract:

Z výzkumu výkonnosti kapitálových trhů vyplynulo více otázek než odpovědí, protože empirické poznatky o kapitálových trzích se od výsledků hypotézy výkonnosti kapitálových trhů výrazně liší. Data vykazují nadměrnou volatilitu, shluky volatillity, asymetrie výnosů, těžké chvosty a z nich plynoucí vyšší pravděpodobnost neočekávaných událostí, či vyšších výnosů, než by vyplývalo z předpokladů normálního rozdělení. Navrhovaný projekt si klade za cíl analyzovat kapitálové trhy z řady dosud méně probádaných směrů, jako je: behaviorální analýza agentů na kapitálových trzích; modely heterogenních agentů a jejich experimentální ověřování; aplikace metod spektrální analýzy k vytvoření energetického obrazu struktury kapitálového trhu; multifaktorové modely stochatické volatility;analýza interakcí kapitálových trhů a monetární rovnovážné a nerovnovážné makroekonomie